Skladi, s katerimi se trguje na borzi (ETF), so v zadnjih letih postali priljubljeni zaradi več dejavnikov. So preprosti, enostavni in stroškovno učinkoviti ter omogočajo dostop do različnih naložbenih možnosti, vključno z delnicami, obveznicami in nepremičninami.
Želite izvedeti več o ETF-ih? Informacije, predstavljene v tem vodniku o ETF-ih, so dober začetek. v tem vodniku bomo govorili o ETF-ih in vas vodili skozi vaše naložbene možnosti
Kaj je ETF?
ETF, znan tudi kot sklad, s katerim se trguje na borzi, poskuša odražati uspešnost določenega borznega indeksa, sektorja ali razreda sredstev.
ETF poskuša slediti uspešnosti določenega indeksa, sektorja ali premoženja.
V mnogih pogledih so ETF primerljivi z vzajemnimi skladi. Za razliko od vzajemnih skladov se z njimi trguje na borzi. Te vrednostne papirje lahko kupujete in prodajate tako kot druge delnice. obstaja več vrst ETF-ov za vsak razred naložbenih sredstev, vključno z delnicami, obveznicami, nepremičninami in blagom.
Večina skladov, s katerimi se trguje na borzi (ali ETF), se trguje blizu svoje vrednosti. Cena sklada bi bila zelo blizu vsoti cen posameznih delnic, če bi sešteli vrednosti vseh delnic na delnico Če se cena dvigne (za večji) kot majhen znesek, vstopijo institucionalni vlagatelji. Izkoristijo to majhno razliko. Njihove arbitražne operacije ponovno vzpostavijo ravnovesje.
Naj jih naštejemo le nekaj: Obstajajo skladi ETF za vse razrede premoženja, vključno z delnicami, obveznicami in blagom.
Nekateri primeri ETF-jev so:
- Invesco (QQQ) je sklad, s katerim se trguje na borzi, ki sledi indeksu Nasdaq-100 Index™. Indeks vključuje 100 največjih nefinančnih podjetij, ki kotirajo na borzi Nasdaq
- ETF iShares Core High Dividend (HDV) si prizadeva slediti naložbenim rezultatom indeksa, ki ga sestavljajo ameriške delnice z relativno visokimi izplačili dividend.
- SPDR Gold ETF (GLD) je sklad, s katerim se trguje na borzi in ki sledi uspešnosti zlata.
Za nakup ali prodajo ETF potrebujete trgovalni račun pri borznem posredniku ali investicijsko platformo.
Kakšne so prednosti ETF-jev?
Naložbe v ETF imajo številne prednosti.
Te vključujejo:
- Davčne ugodnosti: ETF lahko vlagatelju zagotovi več različnih davčnih ugodnosti kot vlagatelj v odprte vzajemne sklade. Ko vlagatelj v sklad proda svoje delnice, se prodajo tudi osnovne delnice, denar pa preide k njim. Vsi, ki so imetniki tega vzajemnega sklada, imajo lahko koristi od morebitnih nastalih kapitalskih dobičkov. Pri trgovanju z ETF-ji vam ni treba kupiti delnic ali prodati delnic; to je le način za nakup in prodajo ETF-jev ter unovčenje ali izplačilo vaših deležev.
- Nizki stroški: Idealna izbira za naložbene namene: Skladi ETF so pogosto zelo poceni, ko gre za tekoče pristojbine Aktivno upravljani skladi pa običajno stanejo več.
- Prednosti diverzifikacije: diverzifikacija portfelja s skladi ETF je preprost in neboleč način Z uporabo enega vrednostnega papirja lahko pridobite dostop do več sto različnih delnic. Na primer, sklad Invesco (QQQ) vam omogoča vlaganje v mešanico 100 različnih delnic.
- Takojšen dostop do številnih trgov: Vrednostni papirji so lahko uporabno orodje za razporejanje sredstev, saj vam pomagajo pridobiti dostop do različnih razredov sredstev, vključno s tujimi in domačimi trgi ter nepremičninami.
- Preglednost: So zelo preprosta, jasna in neposredna. Ker vzajemni skladi ne razkrivajo svojih deležev, vlagatelji v ETF natančno vedo, kaj je v njihovem skladu, ko kupujejo in prodajajo.
- Enostavno trgovanje: ETF se kupujejo in prodajajo na javnem trgu, zato so zelo likvidni. S skladom ETF je mogoče trgovati kadar koli v dnevu, od jutra do večera, od dneva do dneva.
Vrste skladov ETF
Danes je vlagateljem na voljo veliko vrst ETF-ov.
Nekatere glavne vrste ETF-jev so:
- Borzni indeksi ETF: Preko borznega indeksa zagotavljajo vlagatelju široko izpostavljenost po nizkih stroških: ETF-ji za trgovanje z delnicami so odgovorni za sledenje indeksu, kot so S&P 500, FTSE 100 ali Nikkei 225. Več glavnih borznih ETF-jev je SPDR S&P 500 (SPY) in iShares FTSE 100 (ISF.L), ki sledita indeksu S&P 500.
- Sektorski ali panožni ETF-ji: Ti indeksi so bili razviti za izpostavljenost določenim sektorjem, kot so tehnologija, nepremičnine, finančna podjetja in drugi. Primer indeksnega sklada je indeksni sklad Vanguard Real Estate Index Fund, ki omogoča izpostavljenost nepremičninski industriji.
- Skladi ETF s stili: ti so zasnovani tako, da sledijo delniškim indeksom, ki temeljijo na določenem naložbenem stilu. Na primer ETF, ki temeljijo na vrednosti, se osredotočajo na podjetja, ki imajo značilnosti, ki veljajo za dragocena, na primer nizko razmerje med ceno in dobičkom v stabilnih panogah. Kot na primer energy select sector spdr fund (XLE)
- ETF za obveznice: Ti portfelji so sestavljeni iz obveznic, ki so primerni za ljudi, ki želijo biti izpostavljeni stabilnemu fiksnemu dohodku. obveznice lahko vključujejo ameriške državne obveznice, obveznice z visokim donosom in obveznice s fiksnim dohodkom.
- Blagovni ETF-ji: Ti se uporabljajo za spremljanje cene blaga, kot sta zlato ali nafta.
- Nepremičninski ETF: Ti indeksi so ustvarjeni za spremljanje vrednosti različnih nepremičninskih trgov. Cilj naložbene strategije je natančno posnemati uspešnost indeksa Dow Jones US Total Stock-Based Real Estate Index, katerega osnova so samo ameriški lastniški vrednostni papirji.
- ETF-ji z vzvodom: ti so zasnovani tako, da povečujejo vrednost osnovnih delnic in celotnega trga. Formalen primer: Proshares Ultra S&P 500 ETF (SSO) zagotavlja dvakratni dnevni donos indeksa S&P 500. ETF-ji s finančnim vzvodom lahko povečajo vaše naložbene dobičke, vendar tudi povečajo tveganje izgub.
- Inverzni ETF: Narejeni so tako, da vlagateljem koristi padec osnovnega indeksa ali tržne cene. Ko se osnovni indeks zniža, se inverzni ETF poveča. Primer inverznega sklada je sklad UltraPro Short Q (SQQQQ). Če osnovni indeks NASDAQ pade, ta ETF naraste. Če upoštevate portfelj tega posebnega sklada, ki se trguje na borzi, ta ponuja trikratno običajno izpostavljenost.
Kako deluje vlaganje v ETF
Trgovanje in vlaganje v ETF je precej preprosto. Tukaj si oglejte osnove.
Izkoriščanje rastočega trga
Če menite, da se bo cena indeksa ali sredstva (na primer nafte) povečala, boste investirali v sklad, ki sledi temu indeksu ali sredstvu. To se imenuje dolgo.
Podobno, če menite, da se bo indeks S&P 500 v prihodnosti povečal, bi kupili sklad, s katerim se trguje na borzi, kot je SPDR SPY (SPY), ki sledi uspešnosti indeksa S&P 500.
Če se bo indeks S&P 500 povečal, se bo vrednost vaše naložbe (SPY) povečala in jo boste lahko z dobičkom zaprli. Če pa se indeks S&P 500 zniža, se zniža tudi vrednost vašega ETF.
Izkoriščanje padajočega trga
Vlaganje v ETF na podlagi predpostavke, da bo cena tržnega indeksa ali sredstva padla, bo dobičkonosno. Kratkoročno trgovanje je znano kot tvegano, vendar dobičkonosno.
Pogodbe za razliko (CFD) . Trgovanje s CFD-ji omogoča vlagateljem in trgovcem, da izkoristijo gibanje cen, ne da bi dejansko imeli v lasti osnovni vrednostni papir.
Če na primer predvidevate, da se bo indeks S&P 500 v naslednjih treh mesecih zmanjšal, lahko oddate naročilo SELL na SPY (tj. na delniški indeks S&P 500).
V primeru padca indeksa S&P 500 lahko zaslužite denar s kratkimi pozicijami. Izgubo boste utrpeli tudi, če se bo indeks S&P 500 povečal.
Povedano drugače, lahko vlagate v inverzne ETF-je, ki ob padcu trga rastejo.
Dividende
Izplačila dividend so lahko tretji možni vir dobička.
Dividende so dohodek, ki ga podjetja v gotovini izplačajo delničarjem. Uveljavljena podjetja ne izplačujejo vedno dividend, vendar jih nekatera izplačujejo.
Če vlagate v vrednostne papirje, ki izplačujejo dividende, v ETF, boste redno prejemali dividende.
Na primer, ETF ISF UCITS – ki ima dividende velikega števila delnic, ki kotirajo na londonski borzi – redno izplačuje dividende.
Pristojbine ETF
ETF-ji imajo dve različni vrsti pristojbin.
To so:
- Provizije za trgovanje: Posredniška provizija: to je provizija, ki jo posredniki in investicijske platforme zaračunajo za sklenitev posla.
- Tekoče provizije: provizija, ki jo zaračuna družba, ki upravlja sklad. Skupni stroškovni količnik” se imenuje “skupni stroški” Običajno so stroški minimalni. Na primer, tekoči stroški ETF SPDR S&P 500 (SPY, 00 indeks) se običajno gibljejo od 0,09 % do 0,5 % na leto.
Najboljša platforma za trgovanje s skladi ETF
| Trgovalna platforma | Pristojbine | ETF-ji | Pregled | Vzvod | Spletna stran | Najmanjši depozit |
|---|---|---|---|---|---|---|
1 | *Brez provizij
| 376 |
|
| ||
2 | *Brez provizij
| 249 |
|
| ||
3 | *Brez provizij
| 140 |
|
| ||
4 | *Brez provizij
| 40 |
|
|
Tveganja pri naložbah v ETF
Trgovanje in vlaganje vključujeta tveganja v vseh oblikah. ETF in skladi, s katerimi se trguje na borzi, niso nobena izjema. največja nevarnost za trgovce in vlagatelje v ETF je tržno tveganje. nevarnost, da se bo vrednost osnovnega sredstva ali indeksa zmanjšala. če se osnovni indeks ali sredstvo zmanjša, se bo zmanjšala tudi vrednost vašega ETF. Če torej kupite ETF z indeksom S&P 500, kot je SPY, boste izgubili približno 20 % vrednosti svoje naložbe. če cena zlata pade za 20 %, bo padla tudi vaša naložba v sklad SPDR Gold Fund (GLD). povedano drugače, ETF z vzvodom prinaša dodatno tveganje. tudi če kupite ETF z indeksom S&P 500 z vzvodom in indeks izgubi 10 %, se vam bo vrednost zmanjšala za 20 %.
Strategije za obvladovanje tveganja
Pri naložbah v ETF-je tveganja ne morete v celoti odpraviti, lahko pa ga zmanjšate z različnimi strategijami za zmanjšanje tveganja.
Uporaba enega izmed najbolj razpršenih portfeljev je tehnika za zmanjšanje tveganja To pomeni razpršitev med različne naložbe, tako da niste izpostavljeni nobeni posamezni naložbi. Raznolik portfelj je lahko izpostavljen delnicam, obveznicam in skladom ETF.
Pri indeksnih ETF-jih je še en dejavnik, ki pomaga zmanjšati tveganje izgube, čas, za katerega vlagatelj namerava imeti svoje delniške naložbe. Zaradi tega se lahko kratkoročno cene delnic hitro spremenijo. dolgoročno pa se delniški trg ponavadi povečuje. tveganje izgube denarja je manjše, če vložite enak znesek za daljše časovno obdobje.
Poleg uporabe sprejemljivega cilja dobička se naročila “stop loss” uporabljajo kot orodje za obvladovanje tveganja. Majhne izgube lahko pomagajo tako, da se naložbe zaprejo, preden se spremenijo v velike izgube.
Kako izbrati ETF
Danes je vlagateljem na voljo več sto skladov, s katerimi se trguje na borzi.
Prvi korak pri izbiri ETF je, da opredelite svoje naložbene cilje in toleranco za tveganje.
V nadaljevanju so predstavljeni nekateri najpogostejši cilji in naloge:
- Naložbe v delniški trg ali določen sektor z namenom povečanja kapitala.
- vlaganje v podjetja, ki izplačujejo dividende, za ustvarjanje pasivnega dohodka
- Vlaganje v različne razrede premoženja, kot so delnice, obveznice in blago, da bi razpršili svoj portfelj.
- Zavarovanje portfelja pred tveganji, kot so padajoči tečaji delnic ali nihajoči tečaji valut.
Ko določite svoje cilje in naloge, lahko izberete ETF, ki vam jih lahko pomaga izpolniti in ustreza vašemu profilu tveganja
Ko boste upoštevali na tisoče ETF-ov, kot so indeksni ETF-i, sektorski ETF-i in inverzni ETF-i, boste odkrili sklad, ki ga želite.
Povzetek
ETF ali sklad, s katerim se trguje na borzi, ima enake cilje kot vzajemni sklad, vendar se z njim trguje kot z delnico, namesto da bi hranil sredstvo z namenom sledenja indeksu.
Za boljšo obveščenost vlagateljev naj povemo, da se s skladom ETF trguje na borzah vrednostnih papirjev. Tako kot delnice so to tržni predmeti, s katerimi se lahko prosto trguje. Če želite vlagati v ETF, morate že imeti borznoposredniški račun ali naložbeno platformo pri borznem posredniku.
Na voljo je široka paleta ETF-ov, ki trgujejo s skoraj vsemi vrstami premoženja, vključno z delnicami, obveznicami, nepremičninami in blagom.
Najboljše lastnosti ETF-jev so razmeroma nizki stroški, prednosti razpršitve, takojšnja dostopnost in preglednost. Obstajajo številni skladi, s katerimi se trguje na borzi, vključno s sektorskimi in obvezniškimi indeksnimi, delniškimi in blagovnimi, stilskimi, skladi, s katerimi se trguje na borzi, in skladi ETF z vzvodom. Glavno tveganje pri ETF-jih je tržno tveganje. Za vse njegove deležnike to predstavlja tveganje, da se bo vrednost osnovnega sredstva ali tržnega indeksa zmanjšala.
Tveganja naložb v ETF-je je mogoče zmanjšati z razpršitvijo.
